ИНСТРУМЕНТЫ ФИНАНСОВОГО РЫНКА ДЛЯ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМ ПОТОКОМ В ГРУППЕ КОМПАНИЙ
DOI:
https://doi.org/10.25806/uu22024205-211Ключевые слова:
денежный поток, управление денежным потоком, инструменты финансового рынка,, кэш-пулинг, группа компанийАннотация
Согласно Международному стандарту финансовой отчетности 32 (МСФО 32), финансовый инструмент – это договор, в результате которого возникает финансовый актив у одной организации и финансовое обязательство или долевой инструмент – у другой. Ввиду относительной полноты и распространенности определения, представленного в МСФО 32, мы будем придерживаться аналогичной трактовки сущности финансовых инструментов. Конкретным сегментом, на котором обращаются инструменты для управления денежным потоком, (с точки зрения степени ликвидности и срока обращения инструментов) является сегмент (рынок) краткосрочных финансовых инструментов. В зависимости от характера использования инструменты делятся на традиционные и специализированные. В зависимости от назначения инструменты делятся на 3 группы: инструменты размещения денежных средств, инструменты привлечения денежных средств и смешанные инструменты. Для управления денежным потоком в корпоративных структурах используется, как правило, комбинация инструментов. Комбинации финансовых инструментов определены моделями централизованного управления денежным потоком в группе компаний.
Список литературы
Международный стандарт финансовой отчетности (IAS) 32 «Финансовые инструменты: представление» (введен в действие на территории Российской Федерации Приказом Минфина России от 28.12.2015 № 217н.
Федеральный закон «О рынке ценных бумаг» от 22.04.1996 № 39-ФЗ (с изменениями и дополнениями).
Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая): Федеральный закон от 30.11.1994 № 51-ФЗ (с изменениями и дополнениями).
Гусева А.И., Щербакова Н.С. Эффективное управление денежными средствами на предприятиях атомной промышленности // Экономический анализ: теория и практика. 2012. № 7. С. 18-24.
Михайленко М.Н. Финансовые рынки и институты: учебник для вузов. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Юрайт, 2021. 336 с.
Федеральный закон «Об инвестиционных фондах» от 29.11.2001 № 156-ФЗ ((с изменениями и дополнениями).
Постановление ЦИК СССР и СНК СССР «О введении в действие Положения о переводном и простом векселе» от 07.08.1937 № 104/1341.
Гаранина С.А., Журавлева Е.О. Сравнительный анализ моделей централизованного управления денежным потоком вертикально интегрированной компании // Управленческий учет. 2022. № 2-3. С. 450-459.
Гаранина С.А., Журавлева Е.О. Методика оценки результативности управления денежным потоком в группе компаний посредством инструментов финансового рынка // Управленческий учет. 2023. № 7. С. 34-40.
Рахимов Т.Р. Финансовый менеджмент: учебное пособие. Томск: Изд-во Томского политехнического университета, 2012. 264 с.
